So sánh phân tích cơ bản và phân tích kỹ thuật trong thị trường forex

Phân tích cơ bản và phân tích kỹ thuật là hai trường phái chính thường được áp dụng khi phân tích thị trường ngoại hối. Một số người theo phân tích kỹ thuật, một số theo phân tích cơ bản, một số khác lại kết hợp cả hai.

Vậy nếu đem ra so sánh phân tích cơ bản và phân tích kỹ thuật thì loại nào sẽ tốt hơn?

Phân tích cơ bản và phân tích kỹ thuật

Cả phân tích cơ bản và phân tích kỹ thuật đều cho thấy những ưu và nhược điểm riêng của nó. Dưới đây chúng ta sẽ mổ xẻ và phân tích chi tiết từng khía cạnh của mỗi loại.

1. Phân tích cơ bản

Phân tích cơ bản trong thị trường forex là hình thức phân tích trong đó bạn sẽ xác định giá trị của một đồng tiền bằng cách sử dụng các dữ liệu kinh tế như GDP, báo cáo việc làm, lạm phát, lãi suất và các chính sách của ngân hàng trung ương.v.v.

Trong các dữ liệu trên thì hoạt động của ngân hàng trung ương luôn được theo dõi chặt chẽ nhất. Các quyết định lãi suất sắp tới, các cuộc họp và bài phát biểu của các quan chức cấp cao trong ngân hàng trung ương sẽ ảnh hưởng rất lớn đến sự biến động của đồng tiền.

Một yếu tố khác ảnh hưởng mạnh đến giá trị của đồng tiền đó là lãi suất. Khi lãi suất của quốc gia này cao hơn so với các quốc gia khác có điều kiện kinh tế tương tự, vốn đầu tư nước ngoài sẽ chảy vào quốc gia có lãi suất cao hơn.

Một số nhà giao dịch cơ bản thường vay các đồng tiền có lãi suất thấp để đầu tư vào các đồng tiền có lãi suất cao hơn và kiếm lời. Chiến lược này được gọi là Carry Trade, nó khá phổ biến đối với các tổ chức tài chính, các quỹ đầu cơ lớn.

phan-tich-co-ban

Ưu điểm của phân tích cơ bản

  • Có thể giải thích các biến động bất thường trên thị trường: Các báo cáo và tin tức kinh tế quan trọng có thể đẩy thị trường biến động bất thường. Do đó, những cú giật giá bất thường rất có thể sẽ xuất phát sau một dữ liệu kinh tế hoặc một tin tức nào đó được công bố mà bạn hoàn toàn có thể hiểu được.
  • Cung cấp cái nhìn sâu sắc về thị trường: Việc nghiên cứu và phân tích các yếu tố cơ bản về một đồng tiền nào đó sẽ giúp bạn hiểu rõ hơn những gì đang xảy ra thật sự trong nền kinh tế của đó.
  • Phân tích xu hướng dài hạn: Sức mạnh thực sự của phân tích cơ bản là nó có thể giúp bạn có cái nhìn dài hạn về xu hướng của một cặp tiền dựa trên những phân tích cơ bản từ nến kinh tế của đồng tiền đó.

Nhược điểm của phân tích cơ bản

  • Quá tải thông tin, quá phức tạp: Nhược điểm lớn nhất của phân tích cơ bản là nó quá rộng và sâu. Có quá nhiều thông tin cần nghiên cứu và việc tiêu hóa quá nhiều thông tin đó có thể khiến bạn căng thẳng. Điều này đôi khi có thể dẫn đến những phân tích sai lầm và phản tác dụng.
  • Khó định thời điểm tham gia thị trường: Phân tích cơ bản có thể cung cấp cho bạn một cái nhìn về bức tranh toàn cảnh, nhưng nó lại không cung cấp cho bạn một thời điểm cụ thể đáng tin cậy để tham gia thị trường. Do đó nhiều người thích dùng phân tích cơ bản để xác định xu hướng và dùng phân tích kỹ thuật để xác định thời điểm nhập và thoát lệnh
  • Tính chủ quan cao: Mặc dù các dữ liệu cơ bản thường được công bố công khai và khá rõ ràng, nhưng những đánh giá của mỗi cá nhân về dữ liệu ấy lại có thể hoàn toàn khác nhau và dẫn đến kết quả khác nhau. Tất cả phụ thuộc và trình độ và kinh nghiệm mang tính chủ quan của mỗi người.

2. Phân tích kỹ thuật

Tôi đã có một bài viết về phân tích kỹ thuật trong thị trường forex. Về cơ bản thì đây là phương pháp phân tích dựa trên các dữ liệu giá trong quá khứ. Vì vậy, công cụ quan trọng nhất để phân tích kỹ thuật chính là biểu đồ dữ liệu giá.

Trong quá trình phân tích, bạn có thể sử dụng các indicator, bạn cũng có thể sử dụng sử dụng Price action hoặc cũng có thể kết hợp cả hai, tất cả tùy thuộc vào phương pháp và chiến lược của bạn.

Phân tích kỹ thuật có thể được áp dụng trên hầu hết các thị trường tài chính ví dụ như: forex, chứng khoán, hàng hóa, tiền điện tử…

Nguyên lý cơ bản của phân tích kỹ thuật

1. Giá phản ánh mọi thứ: Các nhà phân tích kỹ thuật tin rằng biểu đồ giá đã phản ánh tất cả thông tin cơ bản của thị trường. Bất kỳ thông tin mới nào được đưa ra đều được phản ánh vào giá gần như ngay lập tức.

2. Lịch sử có xu hướng tự lặp lại: Bản chất của con người là khó thay đổi vì vậy thị trường sẽ có xu hướng lặp lại. Trên biểu đồ những tín hiệu kỹ thuật thường lặp đi lặp lại và chúng có xu hướng càng ngày càng hoàn thiện hơn.

phan-tich-ky-thuat

Ưu điểm của phân tích kỹ thuật

Phân tích kỹ thuật có rất nhiều ưu điểm và tôi thực sự khuyên bạn nên đọc bài viết những ưu điểm của phân tích kỹ thuật để tìm hiểu thêm. Ở đây chúng ta sẽ chỉ bàn luận về một vài ưu điểm nổi bật nhất.

  • Áp dụng được cho mọi khung thời gian: Bất kể bạn là nhà giao dịch ngắn hạn, trung hạn hay dài hạn, bạn đều có thể áp dụng các công cụ phân tích kỹ thuật vào quá trình phân tích của mình.
  • Định thời điểm tốt nhất để tham gia thị trường: Phân tích kỹ thuật là cách tốt nhất giúp bạn định thời điểm để tham gia thị trường. Cho dù bạn sử dụng phương pháp gì thì việc định thời điểm thị trường luôn luôn quan trọng nhất, nó sẽ quyết định giao dịch thắng hay thua. Định thời điểm cũng là công cụ hữu hiệu nhất để tối ưu hóa tỉ lệ R:R cho mỗi giao dịch.
  • Tiết lộ tâm lý thị trường: Bằng cách nghiên cứu hành động giá và thực hiện phân tích biểu đồ, bạn sẽ hiểu rõ hơn về tâm lý thị trường. Bạn sẽ hiểu tại sao thị trường lại do dự, tại sao thị trường lại bán tháo, sau một đợt bán tháo của thị trường thể hiện điều gì.v.v.

Nhược điểm của phân tích kỹ thuật

  • Tín hiệu nhiễu: Trong phân tích kỹ thuật bạn sẽ thường xuyên nhận được những tín hiệu nhiễu hoặc những tín hiệu xung đột. Nó sẽ làm bạn thua lỗ và chán nản. Điều khó chịu nhất là không có cách nào để triệt để vấn đề này. Theo thời gian chắc chắn bạn sẽ biết cách loại bớt những tín hiệu nhiễu nhưng vẫn phải chấp nhận sống chung với phần còn lại.
  • Sự không chắc chắn: Bạn không nghe nhầm đâu, phân tích kỹ thuật là một phương pháp cực kỳ không chắc chắn. Bạn sẽ không bao giờ biết được giao dịch tiếp theo của mình sẽ thắng hay thua. Điều duy nhất bạn có thể làm đó là duy trì sự nhất quán và kỷ luật với chiến lược của mình.

Nên sử dụng loại phân tích nào?

Khi đến phần cuối của bài viết này, trong đầu tôi lại một lần nữa đặt ra câu hỏi “Vậy phân tích cơ bản hay phân tích kỹ thuật sẽ tốt hơn?”

Đây thực sự là một câu hỏi thú vị nhưng sẽ không có câu trả lời chính xác.

Nếu bạn có kiến thức nền tảng liên quan đến tài chính vĩ mô thì việc bắt đầu với phân tích cơ bản có vẻ sẽ hợp lý. Nhưng nếu bạn là một “tay ngang” bước vào thị trường thì phân tích kỹ thuật có vẻ sẽ dễ tiếp cận hơn.

Cá nhân tôi thích sử dụng phân tích kỹ thuật cho giao dịch của mình vì tôi thấy “vậy là đủ rồi”, phân tích cơ bản là quá phức tạp với tôi. Tôi cũng kêu gọi bạn nên học phân tích kỹ thuật ngay cả khi bạn “yêu” phân tích cơ bản.

Một số người thích phân tích cơ bản, một số khác thích phân tích kỹ thuật, sẽ không có lựa chọn nào là đúng nhất. Bạn chỉ cần hiểu và áp dụng theo cách mà bạn cảm thấy phù hợp nhất với mình.

Leave a Reply

Your email address will not be published. Required fields are marked *

Fill out this field
Fill out this field
Please enter a valid email address.
You need to agree with the terms to proceed

Menu